La banque israélienne Bank Leumi a annoncé dimanche qu’elle s’attend à ce que ses bénéfices du premier trimestre baissent d’environ 50% en raison de la chute de la valeur de son investissement dans la Valley National Bancorp (Valley Bank) basée dans le New Jersey.
Leumi, l’une des deux plus grandes banques d’Israël, a déclaré qu’elle s’attend à enregistrer une dépréciation d’environ 1 milliard de shekels (275 millions de dollars) de la valeur des actions qu’elle détient dans Valley Bank au premier trimestre 2023, selon des estimations préliminaires.
Leumi a rassuré les investisseurs sur le fait que la réduction de la valeur de l’investissement ne devrait pas avoir d' »effet matériel » sur le ratio d’adéquation des fonds propres réglementaires de la banque. La banque devrait publier ses résultats du premier trimestre fin mai. Les actions de Leumi ont augmenté de 1,4 % en début d’après-midi à la Bourse de Tel Aviv.
Les actions de Valley Bank, dans lesquelles Leumi détient une participation de 14,2 %, ont perdu 33 % de leur valeur depuis le début de l’année, les investisseurs étant devenus méfiants à la suite de l’effondrement d’une série de banques américaines dirigées par Silicon Valley Bank et Signature Bank, et les analystes ont déclassé les actions de la banque la semaine dernière. Lundi, les régulateurs américains ont saisi la First Republic Bank, basée à San Francisco, la troisième banque de taille moyenne à faire faillite en deux mois.
Leumi a déclaré qu’elle considérait Valley Bank comme un « investissement stratégique à long terme [and] partenaire » dans sa stratégie de développement du portefeuille de crédits et de prêts de la banque aux États-Unis.
« Valley est une banque avec un historique constant de gestion rigoureuse des risques », a déclaré Leumi dans un communiqué. « En outre, Leumi continue d’exprimer son optimisme concernant le secteur bancaire américain. »
L’année dernière, Leumi a fusionné Leumi USA, les activités de la banque aux États-Unis, avec Valley Bank pour renforcer son exposition au marché bancaire américain. Dans le cadre de l’accord, Leumi a obtenu 14,2% des actions bancaires fusionnées et est devenu le plus grand actionnaire sans contrôle.
Au premier semestre 2022, la banque israélienne a enregistré un bénéfice après impôts de 645 millions de NIS grâce à la fusion de Leumi USA avec Valley Bank et, y compris les bénéfices sur actions et les dividendes, le revenu total s’est élevé à 1 milliard de NIS, qui sera désormais effacé suite à la réévaluation.
« Même après la réévaluation actuelle, Leumi est équilibré en ce qui concerne les résultats de l’opération de fusion de Leumi USA avec Valley National », a noté la banque.
En 2022, Leumi a enregistré le plus gros bénéfice parmi les plus grands prêteurs d’Israël, car les hausses rapides des taux d’intérêt et la hausse de l’inflation ont contribué à alimenter les revenus de financement et ont aidé ses opérations de crédit et de prêt à prospérer. Le bénéfice net en 2022 a augmenté de 27 % pour atteindre un record de 7,7 milliards de shekels, contre 6 milliards de shekels l’année précédente. Au quatrième trimestre 2022, Leumi a vu son bénéfice bondir de près de 60 % à 2,3 milliards de NIS contre 1,5 milliard de NIS au même trimestre en 2021. Son concurrent Bank Hapoalim a réalisé un record de 6,5 milliards de NIS en 2022.
Opérant aux États-Unis depuis 1927, Valley Bank est une banque régionale avec plus de 64 milliards de dollars d’actifs au service de 625 000 clients.
« Valley, qui est gérée de manière prudente et n’a jamais enregistré un quart de pertes, a un excédent de liquidités d’environ 1,4 fois ses dépôts non assurés », a noté Leumi. « Plus de 70% du portefeuille dépositaire de Valley est assuré. »
